VINACHEM

+ BPC đồng ý nửa đầu năm với Trung Quốc giá $400cfr.

TỔNG KẾT THỊ TRƯỜNG: Tuần thứ hai của năm có sự tăng tốc với hợp đồng mới của Trung quốc trong việc BPC đồng ý cho 480-600,000t Kali mịn sẽ được bán trong 6 tháng đầu với giá $400 pt cfr.

Các nhà cung cấp Kali khác sẽ bớt căng thẳng khi thấy giá của BPC được bắt đầu bằng số 4 hơn là mức giá cao hiện nay $300s. Đây là mức tăng tối thiểu $50 pt so với giá hàng đầu $350 pt cfr cho Kali đỏ mịn (Kali trắng đắt hơn $2 hay $3). Tỉ giá chuyên chở giảm cũng sẽ có lợi cho fob netbacks cho BPC và các nhà cung cấp khác. Từ FSU, panamax to China hiện khoảng $40 pt và đang giảm xuống mức cao $30s, trong khi đó khi các hợp đồng đầu tiên được đặt hàng năm ngoái được ước lượng khoảng $50. Tương tự Vancouver to China đang ở mức trung bình thấp $20s và đang giảm xuống dưới $20, trong khi năm ngoái nó khoảng $30 pt. Với mức thỏa thuận này đã chống đỡ mạnh mẽ thị trường và đưa ra một lối đi tăng trưởng hơn nữa cho spot prices trong quý 2.

Điều này có thể đẩy những người mua Ấn Độ thêm áp lực khi đang đi đến thỏa thuận cho vòng tiếp theo của các hợp đồng. Thông thường nó cố định cho cả năm tài chính từ 1 tháng Tư đến 31 tháng Ba năm sau. Liệu Ấn Độ cũng chuyển sang giá 6 tháng giống người mua Trung Quốc hay họ sẽ vẫn thích dùng nó và hỗ trợ cho cả năm? Giá vụ mùa đang mạnh và nhu cầu phân bón trong các thị trường khác bên cạnh Trung Quốc vẫn mạnh mẽ như là một điều tất yếu. Thêm vào đó khối lượng lớn đáng kể mà Trung quốc đang có sẽ để lại cho các nhà cung cấp không bị áp lực dàn xếp với Ấn Độ và thậm chí họ tight.

Một khía cạnh của việc dàn xếp BPC là không mạnh như dự kiến rằng 600,000t cho 6 tháng là chính xác một nửa của 1.2 triệu tấn cho 12 tháng được đồng ý năm ngoái. Hầu hết các nhà cung cấp đang dự đoán rằng Trung Quốc sẽ mua nhiều hơn trong năm nay. Có tin đồn rằng người trung Quốc đang mua kết hợp 800,000t nếu giá thấp hơn. Như chúng tôi thông báo tuần trước, cả hai nhà nhập khẩu chính đã miễn cưỡng đồng ý $400 pt cfr hoặc hơn khi giá nội địa ở Rmb 2,850 pt ex-warehouse trong các cảng là chỉ tương đương khoảng $402 pt cfr port in bulk. Đây là mức lề thấp và sẽ dễ dàng thua lỗ nếu giá nội địa đều tăng. Nó cần chính phủ ban phúc thông qua mua kết hợp. Điều này hiện nay đang sắp xảy ra.

Một điều rõ ràng, nó là dấu hiệu của vị trí dễ chịu của các nhà sản xuất của BPC mà trong đó nó chuẩn bị đưa ra giá mới. Nó cũng có thể là một dấu hiệu rằng quyền thế Trung Quốc công nhận rằng giá vụ mùa chỉ đang tăng cao nhu cầu phân bón trong nửa đầu của năm. Hiện nay họ biết rằng nếu giá vụ mùa và nhu cầu sụt giảm ở giữa năm, họ có thể thương thuyết một mức giá Kali thấp hơn và không phải đối mặt với sự thua lỗ to lớn trong nửa cuối năm như khi các nhà nhập khẩu đã trải qua trong 2008.

Thị trường Brasil tiếp tục mạnh trong quý đầu, mà thường thì là thời điểm yên ắng cho nhập khẩu. BPC đã đặt hàng 6 chuyến tàu trong chỉ riêng tháng Hai, đạt khối lượng 180-200,000t chủ yếu là Kali hạt đục. K+S Kali cũng thông báo rằng khách hàng của họ không kháng cự lại mức giá mới trong khoảng $440-450 pt cfr cho các người mua nhỏ vừa đối với Kali mảnh. Nó sẽ bắt đầu đặt hàng các chuyến tàu hàng cho tháng Hai và Ba khi tự tin rằng sự ùn hàng đang giảm dần sau mùa đông khó khăn trong Châu Âu.

Cuộc đình công bởi các công nhân ở khâu Kali của DSW ở Israel chưa được giải quyết xong. Như chúng tôi đã nói trong tuần trước, điều cuối cùng mà thị trường phân bón cần lúc này là sự siết chặt hơn nữa về cung cấp. Thời tiết đóng băng trong Châu Âu trong suốt tháng Mười Hai đã làm cho việc phân phối của K+S Kali (và FSU) bị chậm lịch. Ở Đức, quyền ưu tiên dùng các tàu phá băng cho Muối. Đình công cũng căng ra ở cung cấp NOP (Nitrate of Potash/Potassium Nitrate) (see Israel section).

Main highlights this week

BPC đồng ý hợp đồng nửa năm đầu với Trung Quốc ở giá $400 pt cfr.

BPC cũng bán cho Thailand, Cuba & Colombia/Venezuela.

Giá bỏ thầu trong gói thầu mới ở Sri Lanka.

Đình công bới các công nhân Kali tiếp tục ở Israel.

Rapeseed prices nhảy trong 10 ngày cuối trong Châu Âu...

… vì vậy các nông dân Châu Âu than khóc hơn trong việc mua phân bón.

Chuyến hàng sMOP của SQM ở mức giá mới trong Châu Âu...

…và s/gMOP tới Nam Phi ở giá $430/$450 cfr.

Nhu cầu Kali mảnh Brasil vẫn mạnh trong quý đầu …

…BPC đang vận chuyển 180-200,000t chỉ trong tháng Hai.

CHÂU Á

China: Như được thông báo trong the FMB email Updates of 12 January và hôm nay, BPC đã đưa ra xác nhận sau:

JSC Belarusian Potash Company đã ký kết một hợp đồng về phân phối Kali tới China ở $400/tấn.

JSC Belarusian Potash Company (BPC) – nhà phân phối độc quyền phân Kalicacbonat của JSC Belaruskali (Soligorsk, Belarus) và JSC Uralkali (Berezniki, Russia) về thị trượng nước ngoài và là nhà xuất khẩu hàng đầu thế giới, đã ký kết một hợp đồng với Sinochem và CNAMPGC – nhà nhập khẩu Trung Quốc phân bón khoáng sản lớn nhất về phân phối Kali trong 2011.

Những thông số chính của hợp đồng:

Vladimir Nikolaenko, BPC CEO:

“Hợp đồng này là một giai đoạn tiến xa thêm trong tiến trình phục hồi thị trường kalicacbonat trên thế giới. Nhà xuất khẩu phân bón kali cacbonat hàng đầu thế giới và nhà nhập khẩu lớn nhấ Trung Quốc đã chỉ ra tầm quan trọng của việc hiểu biết và sự hợp tác lẫn nhau giữa các nhà cung cấp và các người mua lớn không chỉ cho các hoạt động khách hàng cuối, mà còn cho ngành nông nhiệp và thị trường phân bón.

Sự thay đổi sang các hợp đồng sáu tháng là một giải pháp thỏa hiệp mà cho phép các thành phần của thị trường đối phó với sự thay đổi môi trường thị trường mềm dẻo hơn và nhanh chóng hơn”. Kết của bản thông báo BPC.

Được biết rằng Sinochem/Sinofert đã mời Canpotex để nói chuyện nhưng ở thời điểm đưa ra văn bản nó không rõ ràng dù họ đã bắt đầu hay dù họ sẽ tiến hành tuần tới.

Như chúng tôi noted trong bản Market Summary phía trên, một khía cạnh của thỏa thuận MPC là không mạnh như được dự kiến rằng 600,000t cho 6 tháng là chính xác một nửa của 1.2 triệu tấn cho 12 tháng được cho phép năm ngoái. Đa số các nhà cung cấp đang đự đoán rằng Trung Quốc sẽ muy nhiều hơn trong năm nay. Có nhiều tin đồn rằng Trung Quốc đang mua kết hợp đã đưa ra yêu cầu mua 800,000t nếu giá thấp hơn, hàm ý rằng nhu cầu ở mức đó. Như chúng tôi thông báo tuần trước, “cả hai nhà nhập khẩu chính đã miễn cưỡng đồng ý $400 pt cfr hoặc hơn khi giá nội địa ở Rmb 2,850 pt ex-warehouse in the ports chỉ tương đương khoảng $402 pt cfr port in bulk. Đây là mức lề quá thấp và dễ dẫn đến thua lỗ nếu giá nội địa đều yếu đi. Cần chính phủ ban phúc thông qua việc mua hiệp đoàn”. Điều này hiện đang sắp xảy ra và đang phán đoán từ báo cáo về giá vụ mùa ở tỉnh Shandong trong đoạn tiếp theo, các nông dân Trung Quốc có thể đủ khả năng để chi trả hơn một tí cho phân bón.

Theo một báo cáo địa phương Trung quốc, giá mà nông dân đang đạt được các sản phẩm của họ tăng đáng kể ở tỉnh Shandong trong suốt 2010; giá thị trường trung bình của lúa mì là Rmb 1.05/500g, tăng 11.87% so với năm ngoái; giá trung bình của ngô là Rmb 0.97/500g, tăng 19.57%; giá trung bình của đậu phụng có vỏ là Rmb 4.97/500g, tăng 71.34%; giá trung bình của đậu tương là Rmb 4.57/500g, tăng 77.35%; giá trung bình bán buôn của rau là Rmb 1.58/500g, tăng 22.88%. Giá phân phối của đậu tương nhập khẩu tăng từ Rmb 3,850/t vào đầu năm 2010 lên Rmb 4,250/t ở giữa tháng 11 năm 2010 và sau đó giảm xuống Rmb 4,050/t gần đây. Ngược lại, giá trung bình ở Shandong của phân bón hợp chất là Rmb 2,633/t, giảm 0.99%.

Thailand: BPC đã ký kết một vụ bán hàng mới 10,000 tấn Kali mảnh được vận chuyển trong tháng Hai xở mức giá $450 pt cfr.

Sri Lanka: The Ministry of Agriculture (Bộ NN) đã đóng một gói thầu khác cho Kali mịn đóng gói hôm qua, 7/1. Như được thông báo trong bản FMB Update đầu tiên, giá thầu đạt được như sau:

India: Như đã note trong Market Summary phía trên, thỏa thuận BPC ở Trung quốc khả năng làm người mua Ấn Độ chịu áp lực khi nó đang thỏa thuận cho vòng tiếp theo của hợp đồng. Thông thường nó cố định cho cả năm tài chính từ 1 tháng Tư đến 31 tháng 3 năm sau. Liệu Ấn Độ cũng chuyển sang giá 6 tháng giống người mua Trung Quốc hay họ sẽ vẫn thích dùng nó và hỗ trợ cho cả năm? Giá vụ mùa đang mạnh và nhu cầu phân bón trong các thị trường khác bên cạnh Trung Quốc vẫn mạnh mẽ như là một điều tất yếu. Thêm vào đó khối lượng lớn đáng kể mà Trung quốc đang có sẽ để lại cho các nhà cung cấp không bị áp lực dàn xếp với Ấn Độ và thậm chí họ tight.

Israel: Như đã note trong Market Summary phía trên, Cuộc đình công bởi các công nhân ở khâu Kali của DSW ở Israel chưa được giải quyết xong. Thông thường Sản lượng đang chạy chỉ đạt hơn 10,000t Kali /ngày.

ICL đang trở lại từ các vụ bán hàng xuất khẩu mới, một cách không ngạc nhiên, cho đến khi tình hình sáng sủa hơn.

Điều nay cũng ảnh hưởng đến thị trường NOP thế giới (Nitrate of Potash). Có tin tức chưa được xác nhận rằng Haifa Chemicals khả năng phải dừng sản xuất sớm là cuối tuần này hoặc tuần sau. Tin tưởng rằng Kali đang được phân phối từ DSW/ICL, nó được biến đổi sang NOP.

EUROPE (CHÂU ÂU).

EU:/West Europe: Hiện nay giá Rapeseed nhảy vọt trong 10 ngày gần đây, các nhà cung cấp Kali tự tin rằng các nông dân Châu Âu sẽ giảm háo hức trong việc thu mua phân bón. Xem thêm phần the AG COMMODITIES phía dưới.

Chuyến hàng Kali mịn đầu tiên của SQM đang đến Tây Bắc Châu Âu cuối tuần này ở mức giá mới, basis €315 pt cfr. Nó sẽ được biến đổi thành Kali mảnh bởi Roullier thông qua thỏa thuận thiệt hại thông thường.

AFRICA (CHÂU PHI)

South Africa (Nam Phi): SQM sẽ tải một chuyến hàng 30,000t cho thị trường truyền thống này trong nửa cuối tháng Một. Nó sẽ bao gồm 10,000t mỗi loại Kali mịn và Kali mảnh tương ứng ở giá $430 và $450 pt cfr, và cán cân sẽ là những đặc trưng.

LATIN AMERICA (Mỹ LATIN)

Brazil: Như đã note trong Market Summary phía trên, Thị trường Brasil tiếp tục mạnh trong quý đầu, mà thường thì là thời điểm yên ắng cho nhập khẩu. BPC đã đặt hàng 6 chuyến tàu trong chỉ riêng tháng Hai, đạt khối lượng 180-200,000t chủ yếu là Kali hạt đục. K+S Kali cũng thông báo rằng khách hàng của họ không kháng cự lại mức giá mới trong khoảng $440-450 pt cfr cho các người mua nhỏ vừa đối với Kali mảnh. Nó sẽ bắt đầu đặt hàng các chuyến tàu hàng cho tháng Hai và Ba khi tự tin rằng sự ùn hàng đang giảm dần sau mùa đông khó khăn trong Châu Âu.

Colombia/Venezuela: BPC đang tải 25,000t Kali trong cuối tháng Một hoặc tháng Hai thông qua một hợp đồng chính thức với Pequiven. Chuyến hàng bao gồm những khối lượng lớn bằng nhau của loại mảnh và mịn và được định giá ở mức quý đầu tiên tương ứng $430 và $440 pt cfr.

Cuba: BPC cũng đang chuyển 12,000t Kali hồng mịn cho thị trường này trong tháng Hai ở $390 pt fob qua một vụ bán hàng thông qua Nitron.